Mittelbeschaffung, Vermögens- und Schuldenverwaltung
Der Bund sichert seine Liquidität und finanziert langfristige Projekte über den Geld- und Kapitalmarkt – ergänzt durch die aktive Bewirtschaftung von Beteiligungen und Devisen.
Daten & Publikationen
Hier finden Sie Berichte und Statistiken zur Mittelbeschaffung, Schuldenverwaltung und finanziellen Steuerung des Bundes.
Mittelbeschaffung
Der Bund beschafft Mittel hauptsächlich durch Bundesanleihen, Geldmarkt-Buchforderungen und Geldmarktkredite. Die Mittelbeschaffung erfolgt transparent über einen jährlich veröffentlichten Emissionskalender, der die geplanten Auktionstermine und Finanzierungsbedarfe bekannt gibt.
Tresorerie-Anlagen
Die Tresorerieanlagen des Bundes dienen der Sicherstellung der Zahlungsbereitschaft und dem kurzfristigen Ausgleich von Einnahmen- und Ausgabenschwankungen. Die liquiden Mittel werden bei der Schweizerischen Nationalbank (SNB auf Girokonten) oder als Festgelder mit Laufzeiten von bis zu sechs Monaten angelegt.
Fremdwährungen
Der Bund sichert seine Zahlungsverpflichtungen in Fremdwährungen systematisch ab – insbesondere in Euro und US-Dollar. Dies geschieht über Devisentermingeschäfte, die zukünftige Währungskäufe oder -verkäufe zu festen Wechselkursen ermöglichen.
Risiko-Bewirtschaftung
Die Risikobewirtschaftung des Bundes umfasst die Steuerung von Zinsänderungs-, Refinanzierungs- und Gegenparteirisiken. Um günstige Finanzierungskonditionen zu gewährleisten, definiert die Bundestresorerie eine Emissionsstrategie zur Minimierung dieser Risiken.
Beteiligungen
Die strategischen Beteiligungen des Bundes werden langfristig und unter Berücksichtigung politischer sowie marktbezogener Entwicklungen bewirtschaftet.
Verkaufsrestriktionen
Die Ausgabe von Anleihen und Geldmarkt-Buchforderungen der Schweizerischen Eidgenossenschaft unterliegt in verschiedenen Ländern spezifischen rechtlichen Vorgaben. Die Verkaufsrestriktionen legen fest, unter welchen Voraussetzungen diese Instrumente angeboten, verkauft oder übertragen werden dürfen. Diese Bedingungen sind nur auf Englisch verfügbar.
Als bedeutender Nettoschuldner bewirtschaftet der Bund einzelne Aktiven sowie seine Geld- und Kapitalmarktschulden mit dem Ziel, die Zinsbelastung langfristig relativ tief und vorausschaubar zu halten.
Von der Bewirtschaftung der Tresorerieanlagen ist die Bewirtschaftung der Beteiligungen zu unterscheiden, die der Bund aufgrund spezialgesetzlicher Regelungen zur Erfüllung seiner Aufgaben hält.
Unter Daten und Publikationen werden aktuelle Informationen wie Emissionsresultate oder statistische Informationen über die Eidgenössischen Anleihen angeboten.